在大盤缺乏趨勢性機會的情況下，主題投資仍然是市場關注的重點，近期熱點主要集中在兩方面：一是新疆板塊，二是高鐵建設，另外煤化工偶有利好傳出。目前有消息稱在即將召開的新疆工作座談會上，新疆擬提出在口岸城市建立中亞自由貿易園區、在內陸城市增設綜合保稅區、增設進出口加工基地以及支持相關產業發展的先行先試區等幾項申請，我們判斷在座談會召開之前，板塊作為熱點行情還有望持續，但相關上市公司基本面較弱，并不適合追高。高鐵方面，李克強出席24屆世界經濟論壇非洲峰會全會繼續非洲推廣高鐵，稱中方愿與非方合作建設非洲高速鐵路網絡、高速公路網絡和區域航空網絡，而泛亞高鐵也將啟動建設，當前高鐵走出國門進度加快趨勢明顯，盡管國內鐵路投資難有大幅度增長，但國外市場空間巨大，高鐵走出國門大有可為，中國中鐵和中國鐵建作為中國鐵路建設的主力，是中國高鐵技術輸出的主力軍，中國鐵建也于近期拿下尼日利亞沿海鐵路項目，未來兩鐵有望繼續在高鐵海外市場有所斬獲，可重點關注。

　　今年以來我們堅持推薦“建筑X”的概念，其中又因“建筑環保”政策扶持力度大、估值有提升空間為首要關注點，國家發展規劃司司長徐林也表示，“十三五”規劃在資源環境、生態建設方面的力度，只會進一步加大，不可能弱化，更不可能“放水”。相關水污染處理、固廢處理、土壤污染治理、空氣污染治理都是重點領域，推薦蒙草抗旱和三維工程。

　　我們的投資組合是：蒙草抗旱、洪濤股份、亞廈股份、中國建筑和三維工程。